平素は米国ETFラップをご愛顧いただき、誠にありがとうございます。
現在の米国ETFラップの運用状況についてお知らせいたします。
2026年4月の米国ETFラップのポートフォリオは以下の通りです。
米国ETFラップは複数の独自開発モデルのシグナルを基準に、ポジションの調整を行っています。
・NASDAQ100コース QQQ：0% QLD（レバレッジETF）：0% キャッシュ等：100%
・S&P500コース IVV：0% UPRO（レバレッジETF）：0% キャッシュ等：100%
・米国高配当株式コース VYM：0% キャッシュ等：100%
2026年3月の米国株式市場は下落しました。２月末に英国の住宅金融会社が経営破綻したことなどを受けプライベートクレジット市場への警戒感が高まる中、米国とイスラエルがイランへの軍事攻撃を開始したことで、投資家のリスク回避姿勢が強まりました。イランによるホルムズ海峡の封鎖と原油価格の急騰によりインフレや景気への懸念が強まったほか、戦争の長期化への懸念から、株価は下落基調で推移しました。エネルギー自給率の低い欧州や日本では、さらに大きな下落となりました。
結果として、3月の各ETFは、QQQ（NASDAQ100連動ETF）が-4.8％、IVV（S&P500連動ETF）が-5.0％、VYM（FTSE高配当株指数連動ETF）が-3.9％となりました。
3月の当サービスの投資配分は、異常検知シグナルの検知を受けてNASDAQ100コースとS&P500コースにおいて0％（100％キャッシュ化）、米国高配当株式コースで100％としており、NASDAQ100コースとS&P500コースではキャッシュ化が奏功して3月の下落の回避に成功し、モデルポートフォリオのパフォーマンスは対象ETFを上回りました。各コースのモデルポートフォリオにおけるパフォーマンスは、NASDAQ100コースが 0.0％、S&P500コースが 0.0％、米国高配当株式コースが-3.9％となりました。
※各コースのモデルポートフォリオのパフォーマンスは運用報酬等のコスト控除前の数字
※値動きの数値はモデルポートフォリオ通りに運用された場合の投資一任運用における参考数字を記載しております。実際の個別の運用口座の成績は、お客様の保有するポートフォリオの状況によって異なる可能性がございます。
また、3月の動きを受けた参照モデルからは全ての指数について異常検知シグナルが確認されたため、2026年4月は、引き続きNASDAQコースとS&P500コースの投資配分を０％（100％キャッシュ化）とすることに加え、米国高配当株式コースも投資配分0％（100％キャッシュ化）とすることと判断しました。米国とイランの戦争は長期化の懸念が高まりましたが、足元では停戦の報道が出ています。世界の株式市場にはさしあたりポジティブなニュースですが、原油の供給不安がすぐに解消されるわけではなく、今後のインフレ状況やインフレが経済に与える影響に注視が必要です。米国ETFラップでは、引き続きリスク感度を高めながら、臨機応変に運用を行ってまいります。引き続きご愛顧を賜りますよう、よろしくお願い申し上げます。
株式会社スマートプラス